Xem mẫu
- Directional movement index (DMI)
Sử dụng kết hợp với Average Directional Index (ADX)
Đây là chỉ báo tiếp theo của xu hướng thị trường được ông Welles Wilder chế tạo
ra, công thức tính tóan hết sức rắc rối và khó hiểu nhưng may thay nó lại rất dễ sử
dụng.
ADX khi được kết hợp với cặp +DMI (chỉ số hướng tích cực) và -DMI (chỉ số
hướng tiêu cực) sẽ cung cấp đầy đủ và chính xác cho hệ thống mua bán (trading
system). Nó có thể sẽ trở thành 1 chỉ báo đầy đủ chi tiết trong 1 không gian giới
hạn nhưng vẫn thỏa mãn được những khái niệm chung.
Đầu tiên chúng ta cần nói về directional movement indicator (chỉ số hướng vận
động) + hoặc -DM. Nó được định nghĩa đơn giản như là phần lớn nhất hướng ra
ngòai phía trước phạm vi xác định. Nếu là ở mức cao thì nó là hướng vận động
tích cực (+DM), còn thấp thì là hướng vận động tiêu cực (-DM). DM có giá trị 0
khi sự giao động trong phạm vi là nhỏ.
Nói 1 cách chính xác hơn thì chỉ số này được tính tóan trên cơ sở là chỉ số trung
bình của +DMI và -DMI trong phạm vi đang xét. Thông thường nó sẽ có giá trị từ
0 cho đến 100 bởi vì nó chỉ là 1 chỉ số có giá trị thuần túy củ đường hướng lên hay
xuống của thị trường, số dương hay âm biểu thị cho sự vận động lên hay xuống
của thị trường.
Chỉ số DMI gồm 2 đường thẳng khác biệt, và thường được sử dụng đường dưới -
DMI là màu đỏ, đường trên +DMI là màu xanh.
Average Directional Index (ADX)
Bước tiếp theo là ta tính tóan chỉ số hướng (direction index) bao gồm: +DMI và -
DMI, nó tỉ lệ với nhau trong cùng 1 phạm vi. Nó biểu thị cho vùng trung bình giữa
2 vùng tăng và giảm của xu hướng thị trường. Nó được cấu tạo bởi 2 chỉ báo +DI
và -DI. DX là được tính tóan bở sự chênh lệch của 2 chỉ báo này, lấy tổng 2 chỉ
báo này chia cho 100 ta được con số phần trăm, con số này sẽ giao động từ 1cho
tới 50. Làm trơn chỉ số này trong thị trường ngắn hạn, Wilder đã dùng kỹ thuật
trung bình và đã tính tóan ra chỉ số ADX.
Cách sử dụng:
1. Đầu tiên ta có tín hiệu mua khi +DMI cắt và nằm trên -DMI (lưu ý giá có qua
điểm cực đại trước khi mua hay không), tín hiệu bán khi -DMI cắt và nằm trên
+DMI.
- 2. Tính hiệu cắt của DMI cho tín hiệu bán rất chính xác khi thị trường đang trong
1 xu thế rõ ràng (trending market), và không chính xác khi thị trường ảm đạm,
không có xu hướng (sideways market). Wilder đưa ra cách sử dụng khi thị trường
đang trong 1 xu hướng. Khi ADX tăng và điểm tăng phải trên +DMI và -DMI.
Nếu điểm tăng này ở giá trị cao thì đường giá sẽ chống lại với xu hướng cơ bản.
Điều đáng nhớ là ADX là chỉ báo xu hướng nhưng nó không phản ánh hướng đi
của xu hướng.
Trong ví dụ dưới đây, ngay tại đường thẳng đứng đầu tiên cho signal sell (vì có sự
cắt của DMI), cái signal sell này được hỗ trợ bởi ADX vì tại điểm này ADX cao
hơn các giá trị +/-DMI. Đây là sự đảo chiềucủa xu hướng nhằm củng cố thị trường
nó tương tự như tình trạng không xu hướng (non-trending) hay ảm đạm (sideways
market). Tiếp đó ở đường thẳng đứng thứ 2 là 1 tín hiệu mua (+DMI cắt và nằm
trên -DMI), ngay tại đó giá trị của ADX vẫn cao hơn giao điểm của DMI và vẫn
lớn hơn 20 (vẫn là 1 xu hướng)
DMI là 1 chỉ báo được duy trì phần lớn khi thị trường là tăng (bull market), còn
ADX tăng là chỉ báo thị trường sẽ tiếp tục xu hướng hiện hành.
nguon tai.lieu . vn
